diff --git a/%E7%9F%A5%E8%AF%86%2F%E4%BF%A1%E6%81%AF%E6%AF%94%E7%8E%87.md b/%E7%9F%A5%E8%AF%86%2F%E4%BF%A1%E6%81%AF%E6%AF%94%E7%8E%87.md new file mode 100644 index 0000000..8991d46 --- /dev/null +++ b/%E7%9F%A5%E8%AF%86%2F%E4%BF%A1%E6%81%AF%E6%AF%94%E7%8E%87.md @@ -0,0 +1,28 @@ +# 信息比率(Information Ratio (IR)) + +> **一句话**:超额收益 / 跟踪误差,衡量**相对基准**的稳定超额能力。 + +## 💡 直觉 +跑赢基准不难,难的是「稳定」跑赢。IR 就是超额收益的夏普。 + +## 🧮 公式 / 口径 +``` + IR = 年化超额收益 / 年化跟踪误差 + 跟踪误差 = std(组合−基准) 的年化值 +``` + +## ⚠️ 常见误区 +基准选错,IR 就失真;主动基金经理的核心考核指标。 + +## 👉 实战锚点(学以致用) +- `alpha/evaluation.py::information_ratio` +- ROADMAP 7.3 基本定律 IR = IC×√广度 + +## 📖 出处 +《主动投资组合管理》第3/12章 + +## 🔗 相关 +[[知识/阿尔法与贝塔]] [[知识/信息系数]] [[知识/预测基本定律]] + +--- +*分类:绩效指标 | 复习节奏:1/2/4/7/15 天(配合 Anki)*